财联社8月4日电，今日盘面呈现冰火两重天：103只个股封死涨停，43只炸板，整体封板率定格在71%。连板梯队中，传智教育强势拿下8连板；德龙汇能、豪尔赛紧随其后，斩获4连板；欣天科技以20cm涨幅完成3连板，风范股份同样3连板；汇绿生态、海星股份走出8天4板的节奏；金富科技、宝鼎科技、科瑞技术、利通电子则演绎了4天3板的行情；华建集团更是实现了7天3板的跨越。大盘指数低开高走，震荡中迎来反弹。龙头股中际旭创全天成交额突破675亿元，在近5个交易日内第2次刷新单日成交历史纪录。沪深两市合计成交2.66万亿元，较前一交易日大幅放量4460亿元。板块表现上，热点切换频繁，全市场超3700只个股收涨。细分领域里，玻纤、贵金属、MLCC及存储芯片领涨；油气设服、银行、建筑及交通设施板块则领跌。截至收盘，沪指上涨1.47%，深成指上涨1.86%，创业板指上涨1.32%。
人气及连板股分析
连板晋级率滑落至26.31%。尽管最高标传智教育将高度拓展至8板，但盘中多次炸板，分歧明显。这种波动导致后排3进4、2进3的个股表现参差不齐。考虑到此前9连板的爱丽家居将于明日复牌，其走势的不确定性可能波及传智教育的后续晋级能力，这也是该股盘中出现分歧的关键诱因。另一方面，外围科技股持续回暖，半导体产业链全天走强，引领硬科技方向反弹。多只半导体设备、材料ETF触及涨停或一度涨超10%，进而带动算力硬件多条分支展开轮动修复。在此消彼长之下，微盘股指数在60日均线附近宽幅震荡，虽午后跳水，但承接力度尚可。若科技权重股短线反弹受阻，部分纯投机性质的微盘股仍易成为资金抱团对象。
主线热点
近期，Rubin架构迎来规模化出货起点，首批机柜已陆续部署于OpenAI、谷歌等机房。据产业数据预估，到今年12月底，2026年全年整机柜出货量将达8000个。受此提振，算力硬件股全天走出低开高走行情。早盘因光模块对美出口消息影响，相关核心大票大面积低开，随后磷化铟概念为首的光芯片板块率先爆发，云南锗业、兴业科技、有研新材等多股封死涨停，带动PCB、光纤、液冷等此前深幅回调的方向展开轮动修复。工业富联封涨停，胜宏科技、中国巨石、亨通光电等也一度触及或逼近涨停。结合北美云厂商业绩及资本开支情况，算力硬件核心产业链明年产能大多已被锁定，部分高景气环节甚至已覆盖至2028年。当前部分光模块龙头对应2027年的市盈率已跌破10倍，PCB龙头明年的动态市盈率亦降至15倍左右。估值与基本面的严重背离，有助于推动短线板块进行整体性修复。
隔夜美股费城半导体指数上涨6.5%，连续第四个交易日上扬，此前该指数在7月曾暴跌20.6%。在外围市场持续回暖提振下，半导体产业链全天强势。此前深幅回调的电子特气、硅片、靶材等上游材料涨价线领衔反弹，正帆科技、中巨芯、和远气体等多股涨停，有研硅、神工股份、中船特气、欧莱新材均涨超10%。受益全球半导体扩产大潮的设备端同样亮眼，金海通晋级2连板，中微公司、拓荆科技、长川科技在内多股涨超10%。目前半导体产业链的修复仍以被动跟随外盘企稳反弹为主，且费城半导体指数再度逼近30、60日均线的重要压力位。若外盘芯片股再度陷入震荡，仍将压制半导体产业链的上行空间。在几大存储厂下半年成交价及台积电先进封装产能利用率数据落地前，半导体上游扩产环节尚不具备反转基础。
美国大数据与人工智能软件公司Palantir第二季度业绩超预期，市值成功站稳4000亿美元，股价单日大涨近30%。其主营业务聚焦的AIP+FDE（人工智能平台+前沿部署工程师）备受瞩目，FDE概念全天领涨AI应用端。新开普、博彦科技、德生科技封涨停，新开普、星环科技、致远互联、软通动力均涨超10%。与传统软件业务外包模式类似，FDE正从概念变为To B Agent的标配打法，或可视为软件企业当前新的商业化叙事开端。不过，从近期AI应用端走势看，内部各条细分轮动的态势并未改变。若板块内连板高标传智教育短线陷入分歧，对大部分后排股的影响仍需观察，例如恒银科技等中位股已出现一定程度的资金抢跑动作。
美国、伊朗和阿曼“接近达成”一项重新开放霍尔木兹海峡的临时协议，隔夜国际油价大跌超6%，WTI原油期货跌至75美元附近。通胀预期缓解引发市场对美联储加息预期下降，国际贵金属价格连续反弹，Comex黄金期货收复4200美元整数关口。贵金属及小金属方向全天领涨有色板块，云南锗业、东方钽业等多股实现连板晋级，浩通科技、盛达资源、四川黄金等多股封涨停。随着美国宣布将于本月下旬起禁止出口钨废料和回收电池材料，结合我国今年2月已宣布对钨、碲、铋、钼、铟相关物项实施出口管制，这些算力、半导体上游小金属品种的价格或将获得支撑。此前这些小金属标的随算力硬件端同步回调，处于超跌状态，在美联储加息预期降温及部分消息面提振下，这类品种仍存在一定博弈机会。
后市展望
今日市场全天低开高走，三大指数均收涨超1%。此前严重超跌的半导体、算力硬件股继续主导反弹，使得科创50指数收盘大涨近5%并收复10日均线。科技成长方向连续反弹的同时，红利、大消费等防御性板块逆势下跌，市场几大方向间的跷跷板效应依旧。对于沪指而言，随着今日放量中阳收复20日均线和日线布林中轨线，若后续能持续站稳10日均线上方，中期底部有望形成。而从近期表现最强的微盘股来看，随着该指数在60日均线附近陷入震荡分歧，且日线KDJ已连续3个交易日在超买区高位钝化，短线仍有回踩昨日向上跳空缺口以及5日均线寻求支撑的技术性修正需求。
今日涨停分析图
